눌림목을 노려라! 롯데이노베이트!!

■ 기업개요

1996년 12월 설립되었고, 2019년 7월 현대정보기술을 흡수합병했고, 24년 3월 롯데이노베이트로 사명을 변경했어요.

주주현황을 보면 68.23%이며, 유동주식비율은 31.77% 네요

■ 사업 및 매출구성

▶SM사업

고객의 요청에 따라 기업 정보시스템과 관련된 설비, 인력, 하드웨어 등을 관리, 운영하는 것을 의미합니다.

▶SI사업

고객에게 필요한 정보시스템 구축 계획을 수립하고, 운영 전략을 기획하며, 시스템 설계 및 개발을 지원하는 서비스이며, 메타버스 및 AI 등 신사업이 포함되어 있습니다.

메타버스 사업의 경우 지속적으로 패션, 쇼핑 및 엔터사 등과 업무협약을 맺어 VR 컨텐츠 레퍼런스들을 쌓아나가는 등플랫폼 런칭을 위해 노력하고 있습니다. AI 사업의 경우 2023년 9월 빅데이터 플랫폼 '스마트리온' 런칭을 시작으로, 2024년 1월 프라이빗 AI 플랫폼 '아이멤버(Aimember)'를 전 계열사에 도입하여 운영 중에 있습니다.

 

▶종속회사인 이브이시스㈜

전기차 충전기를 제조 및 납품하고 충전 플랫폼을 운영하고 있습니다.

판매 사업의 경우 충전기 full line up 제조역량을 보유하고 있고, 운영 사업의 경우 충전 관련 플랫폼인 EVSIS를 2022년 8월 런칭하여 운영중입니다. 이러한 역량을 인정받아 2023년 매출액 약 804억을 기록하며 2022년 대비 64% 성장하였고, 북미시장에 진출함으로써 해외사업 또한 활발히 진행하고 있습니다.

현재 국내 기업 중 매출 1위인 EVSIS는 상반기 전년 동기 대비 31% 오른 436억원을 기록했다. 올해 미국 현지법인을 설립해 1000여평의 공장부진을 마련했다.

■ 리포트 및 뉴스

 

◆ 미래에셋증권 / 롯데이노베이트 리포트

'자회사 칼리버스에서 정식 플랫폼을 29일 런칭. 올해 1월 출시된 베타 버전은 테스트를 도와줄 5,000여명의 국내외 이용자에게 공개했었고, 29일 정식으로 오픈. 롯데이노베이트는 칼리버스를 21년 7월 인수. 메타버스 플랫폼의 경쟁력은 1) 콘텐츠와 2) 기술력. 우선 동사는 그동안 다양한 방법으로 콘텐츠 확보 계획을 마련해왔음. 대표적으로 세계 3대 EDM 페스티벌인 '투모로우랜드'가 올해 7월 19~28일까지 진행됐는데, 이 행사의 공연을 칼리버스 플랫폼에서 감상할 수 있을 예정. 또 MBC 음악중심과 MOU를 통해 K-POP 가수들의 무대도 볼 수 있을 예정. 이 밖에 쇼핑과 게임, 영화 감상, 전시회 감상 등이 가능한 것으로 알려졌음. 기업과의 협업도 가시적. 이달 일본 라쿠텐과 MOU를 체결하는 등 콘텐츠 및 협력사 확보에 박차를 가하는 중.'라고 분석.

또한 '24년 매출은 1조2,817억원(+7.1% YoY), 영업이익은 482억원(-15.3% YoY)로 예상. 올 상반기에 EVSIS와 칼리버스 사업 확대로 비용이 증가하는 국면이었고, 또 경기 둔화로 기존 SI 프로젝트 지연이 이어졌음. 그러나 신사업 모멘텀은 이제 시작이고, 하반기에는 경기 회복에 따른 SI 수주도 확대될 것으로 전망.'라고 밝혔다.

 

◆ 롯데이노베이트는 그룹 내 인공지능(AI) 적용 확산 실행에 따른 미래 먹거리 사업 영역 다각화 방안으로 주차로봇 사업을 타진하고 있다.

현재 상용화 준비 중인 주차로봇은 차량 밑으로 들어가 바퀴를 들어올린 뒤 주차칸으로 차량을 이동시켜주는 형태로, 롯데이노베이트는 중국의 한 로봇 기업과 논의를 진행 중인 것으로 알려졌다.

롯데이노베이트는 이 업체가 유럽연합(EU) 통합규격인증마크(CE)를 이미 확보하고, 상대적으로 저렴한 비용을 제시하는 만큼 국내 국가통합인증마크(KC) 획득 등 빠른 도입에 유리할 것으로 기대하고 있다.

https://www.edaily.co.kr/News/Read?newsId=01262806638989616&mediaCodeNo=257&OutLnkChk=Y

 

■ 실적 분석

→ 2020년 이후 당기순이익 기준으로 사상 최대 실적 달성이 예상되네요!

→ 2분기 실적은 추정치보다 낮게 발표되었네요!

→ 3분기부터 실적은 턴어라운드가 예상되며, 4분기에도 실적 개선은 이어질 것으로 추정되네요!

■ 밸류에이션 

※ 위에 실적과 비교해서 차이가 있네요.

→ 과거를 통해 목표주가를 분석해 보면, 45000~48000 사이 목표가로 추정이 되네요.

→ 매수 가격은 27600~28600 사이로 보이네요!

 

■ 차트분석

→ 차트로 목표가 분석을 해보면, 중장기 52000원이 목표주가로 보이구요. 22000원이하가 저점으로 보이네요!

 

→ 단기 목표가는 40000~41500 사이가 될 것으로 보이구요. 손절가는 26500원을 잡고 대응을 하면 되겠네요.